Приветствую, уважаемый читатель! Сегодня мы рассмотрим еще одну прибыльную стратегию доверительного управления, носящую название «Хедж-фонд». Давайте начнем.
Итак, сразу скажу, что стратегия «Хедж-фонд» ориентирована на тех инвесторов, которые предпочитают работу со срочным рынком и спекулятивными операциями с ценными бумагами. Прибыль, которую приносит симбиоз этих инструментов, существенно превышает среднерыночную, но и инвестиционный риск здесь несколько выше того, который мы могли наблюдать в других стратегиях.
Дабы не возникало вопросов, давайте рассмотрим, что такое хедж-фонд в своем классическом виде.
Хедж-фонд (Hedge fund) – это инвестиционный фонд (частный), подверженный слабому нормативному регулированию, либо не регулирующийся вовсе. Им управляет группа профессиональный трейдеров, ориентированная на получение максимальной прибыли.
Не буду сейчас углубляться в историю возникновения хедж-фондов, т.к. это совершенно другая тема и просто скажу, что описываемая стратегия и ее управляющие стараются брать лучшее от классических хедж-фондов, подгоняя их под современные реалии и делая более удобными для отечественных инвесторов.
И клиентскими средствами здесь управляет не самоучка, а квалифицированный инвестор, имеющий лицензию и документальное подтверждение своего статуса.
Доходность стратегии
Как уже говорилось, стратегия «Хедж-фонд» позволяет получать доход выше рыночного, что хорошо просматривается на ее графике.
Как видите, на протяжении последних годов доходность стабильно росла, а 2015-й год и вовсе выдался крайне удачным. Подтверждение этому – финансовые показатели 2015 г..
В целом, можно сказать, что данная стратегия оправдывает свое название и приносит хороший доход даже в тяжелое для экономики время. Впрочем, это неудивительно, ведь когда на рынке кризис, ситуация на нем меняется ежедневно, что на руку трейдерам, зарабатывающим на ценовых скачках.
Условия инвестирования
Порог входа в данную стратегию составляет 500 000 рублей, что, в общем-то, немало, однако вполне оправдано. Там, где прибыль делается быстро и в больших количествах, приходится торговать большими объемами. Рекомендуемая же сумма – порядка одного миллиона рублей.
Что касается сроков вложения, то здесь рекомендуется открыть вклад на полгода – год, после чего проводить анализ работы и решать, продолжать ли работу со стратегией. К слову, расчеты производятся ежеквартально.
Вознаграждение управляющего составляет 1,9% от цены чистых активов (в год). А в случае, если годовая доходность стратегии будет более 8%, то дополнительно удерживается комиссия в размере 19% от сверхприбыли.
В принципе, эти условия соответствуют сути хедж-фондов и позволяют получать хорошую прибыль в короткие сроки.
Так, если вы хотите выжать из своего капитала максимум, эта стратегия идеально вам подойдет, либо же обратите внимание на похожую, но немного менее рисковую стратегию, под названием «Ротация».
С уважением, Никита Михайлов
Школа инвестирования
