Валютный своп – что это?

Приветствую, уважаемые трейдеры! Как я и обещал в статье «Знакомимся со спредом и его видами», сегодня мы с вами рассмотрим такое понятие, как валютный своп (swap). Данный инструмент относится к разряду базовых при работе на Форекс, поэтому знать про своп и уметь его применять должен каждый успешный трейдер.

Итак, валютный своп – это операция, проводимая компанией-брокером и направленная на перенос открытых трейдером позиций на следующий торговый день. Это также разница между процентными ставками валют, входящих в состав торгового актива.

Свопы на Форекс бывают двух видов: положительные – подразумевают начисление комиссии, и отрицательные – ее списание.

Откуда берется своп?

Со свопом сталкиваются только те трейдеры, которые работают с большими таймфреймами, рассчитанными на сутки и более. При внутридневной торговле о свопах можно даже не вспоминать, т.к. для его начисления необходим перенос ордера на следующий день.

Алгоритм формирования свопа:

• Каждый рабочий день, в 21.00 по гринвичскому времени (00.00 по Москве), на Форекс происходит пересчет открытых трейдерами позиций, т.е. их закрытие с последующим повторным открытием, по скорректированному валютному курсу.
• Каждая открытая позиция содержит в себе два вида валют: валюта депозита (личные средства трейдера) и кредитная валюта (та, которую трейдер покупает). Две валюты, входящие в состав актива, имеют кредитные ставки (ставки рефинансирования), устанавливаемые Центробанками стран, для которых эти валюты являются национальными.
• Исходя из размеров процентных ставок и их разницы, начисляется своп, который либо прибавляется к вашей сделке, либо отнимается от нее.

К слову, в свопы, частично закладывается комиссия брокеров, т.е. именно на них, наряду со спредами, они и зарабатывают.

Лучшие форекс брокеры

Важно!

Процентная ставка Центробанка рассчитывается в годовом выражении, следовательно, начисление свопов должно производиться ежедневно. Но, в силу того, что в выходные дни валютный рынок не работает, в ночь, со среды на четверг, происходит начисление тройного свопа (разница процентных ставок, умноженная на три). Так что, если вы работаете с большими суммами, обязательно это учитывайте.

Определяем вид и величину свопа

Здесь удобнее всего будет рассматривать на примере.

Допустим, мы открываем лонговую позицию по валютной паре USD/CAD, т.е. покупаем доллар США за канадский доллар. И, раз американский доллар здесь является базовой валютой, то по нему мы получаем начисление процентной ставки, тогда как при продаже канадского доллара, мы должны вычесть ставку по кредиту.

Смотрим на процентные ставки США и Канады.

И проводим простейшее арифметическое действие: 0,25 – 0,5 = – 0,25%. Число, которое у нас получилось, отрицательное, следовательно, при открытии лонговой позиции по валютной паре USD/CAD, своп также будет отрицательным.

А если бы позиция, которую мы открывали, была бы шортовой (на продажу актива), то все происходило бы с точностью до наоборот: 0,5 – 0,25 = 0,25% – своп положительный.

Все просто.

Величина свопа у брокеров Форекс

В принципе, вам, скорее всего, не придется самостоятельно проводить расчеты, как в примере выше. Брокеры делают это за вас и выкладывают значения свопов в условиях договоров о сотрудничестве.

Отечественные брокеры устанавливают примерно одинаковые размеры свопов, но различия, все же, есть. И, если вы ориентируетесь на длительную и успешную торговлю, нелишним будет обратить внимание на величину свопов каждой валютной пары.

Вот, к примеру, свопы, установленные компанией Альпари (с полным их перечнем для каждого актива, можно ознакомиться здесь).

Как видите, размеры свопа указаны и для покупки, и для продажи актива. И, если перед значением свопа стоит знак «-», то вы уже знаете, что это обозначает.

А вот свопы, которые предлагает своим клиентам компания Forex4you.

Полный перечень валютных пар и их свопов находится здесь.

Как быть тем, кто работает на длинных таймфреймах?

Если единоразовый перенос позиции на следующий день вряд ли значительно скажется депозите и сумме сделки, то при регулярном начислении свопа, как это происходит, если сделка открыта неделю и больше, выходит довольно большая цифра, способная значительно скорректировать результат сделки.

И, для тех трейдеров, которые предпочитают держать ордер открытым по 2-3 недели, брокеры предлагают специальный вид торговых счетов, так называемые «swap-free».

К примеру, у той же Альпари таких счетов несколько, называются они:

• mt4.swapfree
• systematic.swapfree
• mt4.swapfree

Владельцы данных типов счетов могут не беспокоиться насчет свопа и его размеров, т.к. вместо него они платят фиксированную комиссию, не привязанную к процентным ставкам и зависящую только от актива и суммы сделки.

Это существенно упрощает трейдерам жизнь, т.к. оставляя позицию открытой на долгое время, они рискуют совсем остаться без прибыли, ибо ее съест непомерно возросший своп.

Подводя итоги, повторюсь, что если вы предпочитаете не долгосрочную торговлю, а скальпинг и заключение сделок в течение одного дня, то можете не беспокоиться по поводу свопа, т.к. он вас никак не затронет. Ну а тем, кто торгует на недельных и месячных графиках, могу посоветовать не волноваться особо и не бояться свопов, т.к. при грамотном использовании они могут не то что не навредить, а еще и принести дополнительную выгоду. На этом пока все, до новых встреч.

С уважением, Никита Михайлов
Школа инвестирования